זו השאלה הראשונה שמשפחות שואלות. יש חשש מובן מלקיחת מינוף נוסף בגיל שבו רוב האנשים מתכננים לסיים לשלם על הבית, לא להתחיל לשלם על עוד נכסים.
אבל יש הבדל מהותי בין הלוואה שמממנת צריכה לבין הלוואה שמממנת נכס מניב. כשאתם לוקחים הלוואה כנגד הנכס הקיים כדי לרכוש נכס נוסף, אתם בעצם בונים לעצמכם חוסן פיננסי ארוך טווח. זו השקעה בצמיחה כלכלית, לא עוד הוצאה חודשית.
בואו נראה דוגמה. משפחה עם דירה ששווה 2.6 מיליון ויתרת משכנתא של 420,000 שקל. ההון העצמי: 2.18 מיליון שקל. הם מוציאים הלוואה כנגד הנכס בסך 700,000 שקל. התשלום החודשי על ההלוואה הזו: כ-3,000 שקל לחודש.
בנוסף, יש להם חיסכון שוכב בסך 300,000 שקל. ביחד – יש להם מיליון שקל לרכישה.
עם מיליון שקל הם רוכשים דירת 3 חדרים בחיפה, באזור התחדשות עירונית. הדירה מושכרת ב-4,200 שקל לחודש. אחרי ארנונה, ועד וניכויים: נשאר כ-3,700 שקל נטו. יש כאן פער תזרימי של כ-700 שקל לחודש שהמשפחה צריכה לכסות מהכיס בשנים הראשונות.
אז למה זה כדאי?
כי דירה באזור התחדשות עירונית בחיפה יכולה לעלות בערך ב-5%-8% בשנה באופן עקבי. תוך 4 שנים, דירה שנקנתה במיליון יכולה להיות שווה 1.2-1.3 מיליון. זו עליית ערך של 200,000-300,000 שקל.
בפועל, פער תזרימי של 700 שקל לחודש במשך 4 שנים = כ-33,600 שקל. לעומת עליית ערך של 200,000-300,000 שקל – זה משתלם בגדול.
זה לא "משכנתא נוספת" במובן המסורתי. זו צבירת נכסים כדרך חיים. וכשעושים את זה נכון, עם תכנון מדויק ובחירת הנכסים הנכונים במיקומים הנכונים, זה לא מגדיל סיכון. זה בונה עתיד.